ISIN: LU0137341789
Fondskategorie: Rentenfonds/Global/Gemischte Emittenten/Gemischte Laufzeiten
WKN: 805785
Rücknahmepreis: 141,76 EUR (05.03.2021)
Anlagestrategie
Der StarCapital Dynamic Bonds ist ein international diversifizierter Rentenfonds mit aktivem Investmentansatz, der beschränkungsfrei in Unternehmens-, Staats- und Schwellenländeranleihen investiert. Die Strategie des Fonds fokussiert sich auf Euro oder US-Dollar Anleihen aus dem Crossover-Bereich. Dieser Bereich umfasst nach der StarCapital Definition Rentenpapiere mit einem Rating zwischen BBB+ und BB-. Zudem nutzt der Fonds selektiv die Chancen an den liquiden globalen Rentenmärkten, um flexibel von Unterbewertungen und Marktineffizienzen zu partizipieren. Der Fonds strebt damit einen langfristigen Kapitalerhalt bei gleichzeitigen überdurchschnittlichen risikoadjustierten Wertzuwächsen an. Fremdwährungsrisiken können im überschaubarem Maße eingegangen werden, sofern dies das Chance-Risiko-Profil des Fonds optimiert. Der aktive Auswahlprozess basiert auf hausintern entwickelten Research-Analysen und berücksichtigt Top-down und Bottom-up Elemente.
Fonds-Fakten
| Auflagedatum |
03.12.2001 |
| Fondsvolumen |
165,26 Mio. EUR (06.03.2021) |
| Risikoklasse nach KID |
3 (19.02.2021) |
| Kapitalverwaltungsgesellschaft |
IPConcept (Luxemburg) S.A. |
| Vertrieb |
|
| Depotbank |
DZ PRIVATBANK S.A. |
| Fondsdomizil |
Luxemburg |
| Vergleichsindex |
Morningstar-Peergroup Anleihen Flexibel Global-EUR Hedged |
| Fondswährung |
EUR |
| Ertragsverwendung |
Ausschüttend |
| Geschäftsjahr |
01.01. - 31.12. |
| Fondsart |
|
Konditionen
| Ausgabeaufschlag |
Ein Ausgabeaufschlag fällt im Rahmen der fondsgebundenen Rentenversicherungen von Condor nicht an. |
| All-In-Fee p.a. |
– |
| Max. Verwaltungsvergütung p.a. |
0,90 % |
| Max. Beratervergütung p.a. |
– |
| Max. Fondsmanagement Gebühr p.a. |
– |
| Max. Depotbankvergütung p.a. |
0,08 % |
| Laufende Kosten lt. KID |
1,30 %
(19.02.2021)
|
| Erfolgsabhängige Vergütung |
–
|
Wertentwicklung über verschiedene Zeiträume
| 1 Monat |
-0,41 % |
| 3 Monate |
0,56 % |
| 6 Monate |
2,69 % |
| lfd. Jahr |
0,28 % |
| 1 Jahr |
0,45 % |
| 3 Jahre p.a. |
1,35 % |
| 5 Jahre p.a. |
2,05 % |
| 10 Jahre p.a. |
3,01 % |
| 3 Jahre |
4,12 % |
| 5 Jahre |
10,67 % |
| 10 Jahre |
34,55 % |
| seit Auflage |
139,10 % |
Rollierende 12-Monats Entwicklung
| 05.03.2011 - 05.03.2012 |
6,15 % |
| 05.03.2012 - 05.03.2013 |
8,33 % |
| 05.03.2013 - 05.03.2014 |
0,91 % |
| 05.03.2014 - 05.03.2015 |
9,48 % |
| 05.03.2015 - 05.03.2016 |
-4,29 % |
| 05.03.2016 - 05.03.2017 |
10,21 % |
| 05.03.2017 - 05.03.2018 |
-3,56 % |
| 05.03.2018 - 05.03.2019 |
-1,41 % |
| 05.03.2019 - 05.03.2020 |
5,13 % |
| 05.03.2020 - 05.03.2021 |
0,45 % |
Wertentwicklung pro Kalenderjahr
Historische Wertentwicklungen sind keine Garantie für eine ähnliche Entwicklung in der Zukunft. Diese ist nicht prognostizierbar. Die Berechnung der Wertentwicklung erfolgt gemäß BVI-Methode.
Anlagevermögen
| Anleihequote |
|
91,40 % |
| Unternehmensanleihen |
|
35,70 % |
| Hochzinsanleihen |
|
33,20 % |
| EM-Hartwährungsanl. |
|
15,70 % |
| Kasse + Sonstige |
|
8,60 % |
| Staatsanleihen |
|
6,80 % |
Top 10 Länder
| USA |
|
14,30 % |
| Frankreich |
|
9,70 % |
| Deutschland |
|
9,50 % |
| Kasse + Sonstige |
|
8,50 % |
| Italien |
|
8,00 % |
| UK |
|
6,20 % |
| Russland |
|
4,40 % |
| Schweden |
|
4,10 % |
| Österreich |
|
3,80 % |
| Spanien |
|
3,70 % |
Top 10 Währungen
| EUR |
|
91,90 % |
| EUR |
|
91,90 % |
| USD |
|
7,60 % |
| USD |
|
7,60 % |
| CHF |
|
0,40 % |
| CHF |
|
0,40 % |
| CAD |
|
0,10 % |
| CAD |
|
0,10 % |
| Sonstige |
|
0,00 % |
| Sonstige |
|
0,00 % |
Top 10 Branchen
| Finanzwesen |
|
15,60 % |
| Nicht-Basiskonsumgüter |
|
14,10 % |
| Energie |
|
11,50 % |
| Staat |
|
10,20 % |
| Basiskonsumgüter |
|
8,80 % |
| Kasse + Sonstige |
|
8,60 % |
| Kommunikationsdienste |
|
8,30 % |
| Rohstoffe |
|
7,30 % |
| Versorger |
|
7,20 % |
| Gesundheitswesen |
|
3,80 % |
Top 10 Holdings
| Kasse + Sonstige |
|
82,40 % |
| 0,63% US TREASURY N/B 2030 |
|
4,70 % |
| 3,38% SYNGENTA FINANCE 2026 |
|
1,90 % |
| 2,63% ACCOR |
|
1,60 % |
| 1,45% INDONESIA (REP) 2026 |
|
1,60 % |
| 2,50% JAB HOLDINGS 2027 |
|
1,30 % |
| 2,25% BAT INTL FINANCE 2030 |
|
1,30 % |
| 2,13% CASSA DEPOSITI E 2026 |
|
1,30 % |
| 3,50% BULG ENRGY HLD 2025 |
|
1,30 % |
| 2,95% GAZPROM PJSC 2025 |
|
1,30 % |
Top 10 Statistics
| Anzahl Wertpapiere |
|
98,00 % |
| Anzahl Emittenten |
|
89,00 % |
| Ø Restlaufzeit in Jahren |
|
5,40 % |
| Ø Modified Duration ex. Kasse, inkl. Future |
|
5,10 % |
| Ø Modified Duration inkl. Kasse, inkl. Future |
|
4,70 % |
| Ø Kupon der Anleihen |
|
2,20 % |
| Ø Rendite ex. Kasse, inkl. Futures |
|
1,50 % |
| Ø Rendite inkl. Kasse, inkl. Futures |
|
1,30 % |
| Ø Rating |
|
0,00 % |
Top 10 Rating
| BBB |
|
40,80 % |
| BB |
|
34,40 % |
| Kasse + Sonstige |
|
8,80 % |
| AAA |
|
4,70 % |
| A |
|
3,60 % |
| NR |
|
3,30 % |
| B |
|
2,50 % |
| AA |
|
1,90 % |
Top 10 Laufzeiten
| 4-5 Jahre |
|
21,90 % |
| 5-6 Jahre |
|
18,70 % |
| 3-4 Jahre |
|
13,60 % |
| 6-7 Jahre |
|
10,20 % |
| Kasse + Sonstige |
|
8,50 % |
| 9-10 Jahre |
|
7,50 % |
| 2-3 Jahre |
|
7,20 % |
| 8-9 Jahre |
|
4,10 % |
| >=10 Jahre |
|
4,00 % |
| 1-2 Jahre |
|
2,90 % |
Risiko- & Ertragsprofil
◀ Geringeres Risiko
◀ Potentiell geringerer Ertrag
Höheres Risiko ▶
Potentiell höherer Ertrag ▶
|
Volatilität |
Semivolatilität |
Maximaler Verlust |
Verlustdauer in Monaten |
| 1 Jahr |
5,18 % |
4,34 % |
-11,35 % |
1 |
| 3 Jahre |
3,44 % |
2,79 % |
-12,33 % |
6 |
| 5 Jahre |
3,15 % |
2,45 % |
-12,33 % |
6 |
| 10 Jahre |
3,34 % |
2,52 % |
-12,33 % |
6 |
| Seit Auflage |
3,53 % |
2,62 % |
-14,52 % |
6 |
Value-at-Risk (99% / 20 Tage)
| 1 Jahr |
-3,39 % |
| 3 Jahre |
-2,24 % |
| 5 Jahre |
-2,03 % |
| 10 Jahre |
-2,14 % |
| Seit Auflage |
-2,24 % |
Risikoprämie
|
Sharpe Ratio |
Sortino Ratio |
| 1 Jahr |
0,23 |
0,27 |
| 3 Jahre |
0,48 |
0,60 |
| 5 Jahre |
0,78 |
1,00 |
| 10 Jahre |
0,92 |
1,22 |
| Seit Auflage |
0,98 |
1,31 |
